尊敬的客户：

截至2011年6月30日，中信理财之锦绣3号产品（理财编号：P09150101）单位净值为1.0292元，累计收益率为2.92%。

说明：

1.本产品投资的基金信托计划采用的估值方法见附件。

2. 锦绣3号产品当前净值已扣除信托管理费，因未达浮动管理费收取标准未收取浮动管理费。

中信理财之锦绣3号单位净值及累计收益率如下图所示:

锦绣3号投资领域主要包括国内煤炭开采加工以及其他领域优秀企业的股权投资、IPO配售公众公司的定向增发项目，其中煤炭开采加工领域投资不少于次级受益权净值的40%。截至2011年6月30日锦绣3号在能源等领域进行了股权投资。流动资金主要用于银行存款以及收益较高且有良好安全保障的固定收益投资等。

本报告之估值数据并不能反映或预测产品到期时的实际收益，仅供投资者参考。

感谢您对中信银行的大力支持！　

中信银行
2011年7月21日

附  件

中信锦绣三号估值方法

计划资产的估值方法

所投资的企业股权已上市且可流通时，按其所在证券交易所的收盘价计算（该估值基准日无收盘价的，以该估值基准日之前最近一个交易日的收盘价计算）；

所投资的企业股权已上市但处于限售期时，按照以下公式计算：

估值价=（所在证券交易所收盘价-成本价）×｛1-（剩余锁定月数/锁定期月数）｝+成本价

该估值基准日无收盘价的，以该估值基准日之前最近一个交易日的收盘价计算；

剩余锁定月数未满或不足一个月的按一个月计算；

若所投资的企业股权未上市，按成本价计算；

银行存款及证券营业部资金账户资金以估值基准日的本金和实际到账的利息计算；

货币市场基金以估值基准日确认的基金份额和到账的现金红利计算；

应收股利等应收款以估值基准日实际到账金额计算；

涉及证券交易清算款等款项时以估值基准日实际发生金额计算；

信托费用、承担的税款和应分配的次级受益权信托利益不作预提，以估值基准日实际发生金额计算；

当会计准则等与前述估值方法相关的政策发生变化，导致上述估值方法不能准确反映所投资金融产品的公允价值时，经保管人同意后，受托人有权按照更能反映市场公允价值的估值方法对上述方法进行调整。

次级受益权单位净值的计算

信托计划次级受益权单位净值=次级受益权净值/次级受益权总份数